《基础理论与相关法规》公式整理

序号 名称 公式 符号含义 适用范围
1 利息 I=F-P I——利息F——目前应付总金额P——本金
2 利率 i=It÷P×100% I——利率It——单位时间内所得的利息P——本金
3 单利计算 It=P×Is It——第t计息期的利息P——本金Is——计息期单利利率 注意式中n和is反映的时期要一致
n个计息期所付或所收的单利总利息 n nIn=∑It=∑P×is t=1 t=1=P.is.n In——n个计息期所付或所收的单利总利息
n期末单利本利和 F=P+In(1+nis) F——n期末单利本利和P——本金In——利息
4 复利计算 It=I×Ft-1Ft=Ft-1×(1+i) I——计息期复利本利和Ft-1——表示第(t-1)年末复利本利和
5 终值计算 F=P(1+i)nF=P(F/P,i,n) I——计息期复利率n——计息的期数P——现值F——终值在(F/P,i,n)中/右侧的表示已知数
6 现值计算 P=F(1+i)-n、常写成：P=F(P/F,i,n) (1+i)-n为一次支付系数
7 终值计算 F=A×[(1+i)n－1]÷iF=A(F/A,i,n) A——年金 等额系列
8 现值计算 P=F(1+i)-n=A×[(1+i)n－1]÷[i×(1+I)n]P=A(P/A,i,n) 等额系列
9 资金回收计算 A=P× [i×(1+i)n] ÷[(1+i)n－1] 等额系列


10 偿债基金计算 A=F×i÷[(1+i)n－1]A=F(A/F,i n) 等额系列
11 名义利率 r=i×m r——名义利率i——计息周期利率m———个利率周期内的计息周期数
12 实际利率 ieff=I÷P=(1+r÷m)m－1 ieff——实际利率I——利率周期利息
13 复利法计算贷款利息 I=P×[(1+i)n－1] 贷款总额一次性贷出，利率固定且本息在贷款期末一次性付清的贷款
14 贷款期贷款利息计算 Ij=(Pj-1+Aj÷2)×i Ij——贷款期第j期应付贷款利息Pj-1——贷款期第j-1期末贷款本息累计额Aj——贷款期第j期贷款额i——贷款利率 总贷款在贷款期内是分期均衡发放，且本息在还款期内是分期均衡偿还
15 还款期贷款利率 Ij=(P/j-1+A/j÷2)×IIj= P/j-1÷2×i Ij——还款期第j期应付贷款利息P/j-1——还款期第j-1期末未还款本息余额A/j——还款期第j期还款额i——贷款利率 总贷款在贷款期内是分期均衡发放，且本息在还款期内是分期均衡偿还
16 全部投资收益率 R=(F+Y+D)÷I×100% R——全部投资收益率F——正常年销售利润Y——正常年贷款利息I——总投资、D——折旧费
17 自有资金收益率 Re=(F+D)÷Q×100% Re——自有资金收益率Q——自有资金
18 全部投资利润率 R/=(F+Y)÷I×100% R/——全部投资利润率
19 自有资金利润率 Re/=F÷Q×100% Re/——自有资金利润率
20 投资回收期 Pt∑(CI－C0)t=0t=0 Pt——静态投资回收期CI——现金流入量C0——现金流出量(CI－C0)t——第t年净现金流量
21 静态投资回收期 Pt=K÷AA=CI－C0 K——全部投资A——每年的净收益 净现金流量均相同
22 静态投资回收期 Pt=（累计净现金流量出现正值的年份数－1）+上一年累计净现金流量的绝对值÷出现正值的净现金流量
23 动态投资回收期 P/t∑(CI-C0)t(1+ic)-t=0t=0 P/t——动态投资回收期ic——基准收益率C——基准折现率
24 动态投资回收期 P/t=（累计净现金流量出现正值的年数－1）+上一年累计净现金流量现值的绝对值÷出现正值年份净现金流量的现值
25 借款偿还期 PdId=∑(Rp+D/+R0－Rr)tt=1 Pd——借款偿还期Id——固定资产投资借款本金和利息Rp——第t年可用于还款的利润D/——第t年可用于还款的折旧R0——第t年可用于还款的其他收益Rr——第t年企业留利
26 借款偿还期 Pd=(借款偿还后出现盈余的年份数－1)+当年应偿还借款额÷当年可用于还款的收益额
27 利息备付率 利息备付率=税息前利润÷当期应付利息费用税息前利润=利润总额+计入总成本费用的利息费用
28 偿债备付率 偿债备付率=可用于还本付息资金÷当期应还本付息资金
29 净现值 nNPV=∑(CI－C0)t(1+ic)-tt=0 NPV——净现值(CI-C0)t——第t年的净现金流量ic——基准收益率n——方案计算期
30 内部收益率 IRR=i1+NPV1 ÷(NPV1+ │NPV2│ )(i2-i1) IRR——内部收益率NPV1——较低折现率i1时的财务净现值(正)NPV2——较高折现率i2时的财务净现值(负)i1——较低折现率，使净现值依然为正值，但其接近于零i2—较高折现率，使财务净现值为正值，但其接近于零
31 净现值率 NPVR=NPV÷IpmIp=∑It (P/F,ic,t)t=0 NPVR——净现值率Ip——投资现值It——第t年投资额m——建设期年数
32 净年值 nNAV=[∑(CI-C0)tt=0×(1+ic)-t](A/P,ic,n)NAV=NPV×(A/P,ic,n) (A/P,ic,n)——资本回收系数
33 增量投资收益率 R(2-1)=(C1－C2)÷(I2－I1)×100%A1=QJ－C1A2=QJ－C2A2－A1=C1－C2R(2－1)=(A2－A1)÷(I2－I1) R(2-1)——增量投资收益率Q——年产量J——单位售价QJ——年收入C1,C2——1，2方安年经营成本I1,I2——1，2方案的投资额A1,A2——1，2方案的年净收益额 静态评价
34 增量投资回收期 Pt(2－1)=(I2－I1)÷(C1－C2)=(I2－I1)÷(A2－A1)